2022.11.01交易观点分享(含10.31夜盘)
2022年10月31日期货收盘,国内期货主力合约多数下跌。沪锌跌超5%,铁矿(607, -26.00, -4.11%)石、焦炭(2393, -115.50, -4.60%)、沪铝(17535, -775.00, -4.23%)跌超4%,玻璃(1346, -50.00, -3.58%)、焦煤(1865, -70.00, -3.62%)、螺纹钢(3397, -120.00, -3.41%)、纯碱、棉花(12485, -405.00, -3.14%)、沪镍(178900, -6050.00, -3.27%)跌超3%,PTA(5012, -140.00, -2.72%)、热卷(3457, -97.00, -2.73%)跌近3%;涨幅方面,尿素、苹果(8279, 89.00, 1.09%)、豆粕(4111, 49.00, 1.21%)涨超1%。
豆粕2301支撑走强 多单跟进
豆粕今天4013-4120区间运行,107点左右运行,日线级别来看下探支撑走强。消息面美国大豆收获推进,南美大豆预计丰产,美联储下周加息之前美元汇率走强,限制了美豆上涨动力,短期内期价持续横盘整理。此外,市场普遍猜测美联储下周加息75个基点,但在美联储采取行动之前,交易商还是谨慎交易。凯投宏观称,尽管市场已经猜测美联储将大规模的加息,但我们仍然预计这将对商品价格起到抑制作用。国际贸易商不愿意排队购买美国谷物,因为这些货物何时到港存在不确定性。美国农业部周五称,美国私人出口商报告向中国销售12.6万吨大豆,向西班牙销售19.8万吨大豆,均在2022/23年度交货。不过由于密西西比河上的驳船交通受阻,整体的出口销售形势依然不佳。豆粕现货市场上,主要地区价格维持在5250-5750元之间,部分地区上周下跌了10-100元不等,但东北和华北却多数上涨了10-120元不等,主要是跟随南方表现而补涨所致,南北市场的逆价差开始缩小至210元左右。豆粕现货成交上周整体呈现放量上涨走势,但是多数为远月基差成交。。从今天收盘来看,开盘建议关注4070上方布局多单,4130、4170附近注意保护利润,突破可以顺势跟进。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
豆油2301 震荡调整 多单跟进
豆油2301今天9018-9194区间运行,176点左右运行,日线级别来看震荡调整。现货方面今日10月行情正式收言,本月三大油脂走势出现分化,棕榈油月线大幅收涨12.83%,豆油跟涨乏力仅录得2%的月度涨幅,莱油表现最为弱势最终月线收跌2.48%。本月的行情起始于节后油脂集体高开补涨,原因是OPEC+决定大幅度减产引发国际油价飙升,但此后三大油脂走势开始分化,究其原因除了棕榈油修复前期过大跌幅的技术性因素以外,背后还反映了各自基本面的差异。每年10月至次年1月之间的年终季风季节,产地发生风暴和洪水的风险很高,而今年又预计将连续第三年出现拉尼娜现象,这通常会给东南亚带来多雨天气,市场对不利天气扰乱收制活动并威肋产量前景的可能性表示担忧,加之产地季节性增产期临近尾声以及黑海出口协议存在不确定性,供应端利多预期是助推棕榈油上涨的核心驱动。不过由于现实端标榈油产量并未看到明显收缩,本月下旬棕榈油盘面滞涨并回吐了前期部分涨幅。豆油及菜油面临的供需状况则较为相似,即短期仍偏紧但后期改善预期较强。船期统计显示11-12月大豆到港量预计在1800万吨左右,随着大豆供应不再紧张后期工厂开机率有望提升,且目前部分地区交通受阻的情况较为严重,豆油需求端表现疲软,市场挺价心理减弱,本月下旬豆油基差报价持续下跌,供需改善的预期给盘面带来压力。压制莱油市场价格的核心因素则是进口莱籽即将迎来集中到港的市场预期,据了解10月下旬加籽到港2-3船,1月上句预计有3.5船菜籽到港,并且之后仍有加籽陆续进口到国内,国内莱油供应吃紧的情况有望得到有效缓解,莱油期现货价格本月均自高位出现回落。从今天收盘来看,开盘建议关注9040上方布局多单,9200、9340附近注意保护利润,突破顺势跟进。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
鸡蛋2301震荡调整 多单跟进
鸡蛋今天4307-4386区间运行,79点左右运行,日线级别来看震荡调整。消息面目前在产蛋鸡存栏量处于缓慢恢复阶段,9月为止整体产能水平依然维持在相对低位,供应面的偏紧状态持续为蛋价提供支撑。卓创数据显示,2022年9月份全国在产蛋鸡存栏量约为11.84亿只,环比上升0.17%,同比上升1.63%。业者对短期供应压力表示乐观,多数预计产能提升幅度有限,不过需要注意利润维持下养殖单位情绪的转变,老鸡淘汰量有恢复性增加,淘汰日龄后延,淘鸡价格维持高位,鸡蛋及淘鸡价格高位给与养殖场补栏信心,短期现货高位利好未来产能的回升。此外库存方面,上周各环节库存小幅增加,根据卓创数据,10月20日当周生产环节库存和流通环节库存略增,生产环节周度平均库存有1.24天,较前一周增加0.04天,流通环节周度平均库存有0.87天,较前一周库存增加0.03天。经过一段时间偏强整理后,今日部分地区蛋价出现下调,鸡蛋现货再度出现回跌势头,关注后期持续性及幅度大小。据中国饲料行业信息网,10月26日鸡蛋价格偏弱震荡,主产区山东鸡蛋均价11.86元/公斤,较昨日跌0.32;河北鸡蛋均价11.80元/公斤,较昨日跌0.02;主销区广东鸡蛋均价12.45元/公斤,较昨日持平;北京鸡蛋均价12.70元/公斤,较昨日持平。从今天收盘来看开盘关注4310上方布局多单,4360、4390附近注意保护利润 ,突破顺势操作。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
生猪2301回落调整 空单跟进
生猪今天21640-22460区间运行,820点左右运行,日线级别来看冲高回落调整。消息面国内猪价大面积遇冷,北方地区全面走跌,纷纷跌落至26元/公斤下方。湖南、安徽部分地区猪价亦竞相骤降,跌破26元/公斤。河南驻马店猪价一枝独秀,上扬至27元/公斤。浙江杭州地区下挫至28.4元/公斤,广东云浮猪价大幅度下跌至27元/公斤。受政策调控影响,规模猪企顺势出栏的积极性较高,叠加部分二次育肥户陆续释放猪源,市场供应较为充足。同时,在储备猪肉持续投放的背景下,主流居宰场自有冷库也纷纷加大冷冻猪肉的投放力度,低价冻品对于生鲜市场形成较强的冲击。此外,由于消费市场表现较为惨淡,下游白条猪走货难度较大,屠宰场日均订单减少,压价情绪较浓。另据农业农村部消息,前三季度,猪肉产量4150万吨,同比增长5.9%。9月底生猪存栏44394万头,同比增长1.4%。其中,全国能繁母猪存栏4362万头,连续5个月增长,产能处于合理水平,后期市场供应有保障。从今天收盘来看开盘关注22200下方布局空单,21800、21600附近注意保护利润 ,突破顺势操作。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
苹果2301 震荡调整 多单跟进
苹果今天8194-8349区间运行,155点左右运行,日线级别来看震荡调整。消息面今年苹果入库时间有所推迟,随着时间来到霜降以后,产区入库逐渐进入后期。西部目前多地余货有限,陕西地面交易逐渐扫尾,客商以直发市场为主,多按需挑拣采购,另有部分地区仍受管控措施影响,交易量受限,果农出现被动入库局面。陕西省延安市洛川晚熟富士余货不多,高次、统货成交。70#起步近期成交价格2.0-2.5元/斤,尾期货源,直接发市场为主。近几日洛川地区外来货源比较多,冷库陆续入库过程中。同时山东产区受此前天气影响,今年下树推迟时间较长,导致入库启动时间更晚,当前各地新果入库仍在继续,近期上货量有所减少,价格总体暂稳运行,但据了解霜降后85#以上货源价格表现偏弱。山东产区富士收购进入中后期,价格区间稳定,入库逐步进入高峰期。另据中果网了解,10月27日山东栖霞交易平稳,果农卖货心态尚可,存储商入库仍在持续,发市场客商按需挑拣价格合适的统货、三级果采购,买卖以质论价,议价成交为主。目前80#片红一二级价格在3.50元/斤左右,80#条纹一二级价格在3.80-4.00元/斤,80#以上统货价格在2.50-3.00元/斤。从今天收盘来看开盘关注8250上方布局多单,8390、8500附近注意保护利润 ,突破顺势操作。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
白糖2301震荡调整 多单跟进
白糖今天5482-5538区间运行,56点左右运行,日线级别来看震荡调整。盘前分析提示5540下方布局空单,最高5538。消息面海外市场上,美糖跌破18美分一线后继续走弱,隔夜再创阶段性新低,并录得中旬以来第十根阴线,全球新年度供应提升预期持续施压糖价。周四ICE 3月原糖期货合约下跌0.15美分或0.8%,结算价报每磅17.71美分,盘中触及逾三周低点每磅17.69美分。白糖市场同样疲软,12月白糖期货合约下跌2.10美元或0.4%,结算价报每吨517.20美元。随着北半球新榨季逐渐开启,目前供应增加的前景主导糖价,国际糖业组织(ISO)此前预计,2022/23年度全球糖产量将同比攀升4.5%,达到1.819亿吨的5年高点。此外,ISO预计,2022/23年全球糖市场将有560万吨的过剩。交易员称,未来几周基金可能进一步平仓,但鉴于近月合约相较远月合约的强势,市场不大可能进一步走低。国内来看,北方甜菜糖正值压榨高峰,南方产区预计于11月份逐步拉开新季生产序幕,供应预期进一步加大的压力令糖企降价去库意愿较强,现货报价最近呈现走跌趋势,然而郑糖期价跌跌不休使下游心态趋于谨慎,叠加市场消费信心不足,贸易商整体采购积极性有限,现货交投依然表现偏淡,陈糖库存仍需进一步消化。根据泛糖科技智慧储运平台及实地调研数据,截止10月26日,广西第三方仓库食糖库存为62.42万吨,同比增加2.62万吨(已剔除新增库存因素),略高于去年同期水平。从去库速度看,广西10月食糖三方库存较上月下降28.91万吨,去库速度低于9月的30.84万吨,但高于去年10月的23.59万吨。从今天收盘来看,开盘建议关注5510上方布局多单,5560、5610附近注意保护利润,突破顺势操作。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
棉花2301回落调整 多单跟进
棉花盘中12270-12820区间运行,550点左右运行,日线级别来看回落调整。消息面ICE棉花期货上周五封于跌停,因美元走升、需求疲弱以及经济放缓担忧拖累。ICE 12月棉花期货合约盘中触及3美分的跌停限制,跌幅为4%,至72.11美分/磅,为2020年12月以来最低。该合约周线下跌8.9%,连跌第七周。美国农业部(USDA)周四公布的出口销售报告显示,10月20日止当周,美国2022/2023市场年度陆地棉出口销售净增6.84万包,低于之前一周的8.45万包。StoneX Group棉花风险管理顾问Valentin Olah表示,基本面需求不足,这直接来自下游行业目前至少有四个月的需求不佳。其并称,投机者转为持有净空仓,也对价格构成压力。美元指数上涨亦打压棉价。国内市场上,新棉收购情况及下游纺织订单受到持续关注。据tteb资讯显示,籽棉收购方面,北疆多地降雨,叠加郑棉盘面下跌部分轧花厂观望,北疆有较多地区籽棉价格无报价。下游方面,纯棉纱市场气氛较弱,交投不佳,纺企询价及采购均相比前期减少,织厂刚需采购为主。纯棉纱价格暂稳,稳中有跌,纺企报价多有一定议价空间。纯棉布维持弱势行情,成交价格多可商谈。家纺市场需求不及去年,近期床品坯布走货不及月初。而服装用布仍旧需求不足,价格弱势持稳为主,实单优惠有所增大。分地区市场来看,近期兰溪纯棉布开机率维持,但织厂库存逐渐累积,预计随着行情进一步走淡,织厂压力将会更大。从今天收盘来看,开盘建议关注12400上方布局多单,12600、12850附近注意保护利润,突破顺势跟进。盘前观点分析仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。
免责声明:以上内容仅供参考,不作为后市买卖依据,据此操作盈亏自负。本文版权归李嘉宾所有,如引用、刊发、转载全部或者部分内容,须注明出处“李嘉宾”,并保留李嘉宾的一切权利。
不要在失去耐心的时候去出场,更不要在迫不及待的时候去进场。