在投机市场上长期地占有概率优势,而不是孤注一掷,成功的交易者只是将每次交易看作是一连串可能性和概率中的一个,由于统计样本分布的不均衡,不利事件的发生又具有集束性,任何交易系统都必须面对连续失败时期。在这种逆境时期,面对强大的心理压力,深刻理解交易系统所依据的投资理念,对于逆境时期保持心理平衡具有至关重要的意义。当交易采用百分之百客观的决策模式时,便把人的因素完全地排除在信号发生过程之外。正是这一特点,使系统交易方法能够有效地排除人的主观意志,以及个人情绪对信号发生过程的干扰,使系统具有较高的操作稳定性和抗灾难性失误的能力。风险提示:以上仅代表个人观点/仅供参考,不作为投资建议/买卖方向。
框架效应框架效应指的是当呈现方式不同时,人们对于特定选择做出的反应也不同。在交易中的具体表现就是,当提前平仓能够给交易者带来确定性的利润是,交易者往往做不到坚持持有,而选择提前平仓。在亏损时,交易者总是奢望行情能够逆转而没有按照计划进行止损,这是因为止损造成的确定性亏损会令交易者更难接受。对于大多数交易者来说,框架效应是阻止其让利润奔跑的一大阻碍。因为对于中低频的交易策略而言,盈利的必要条件就是在做对方向的时候,能够拿得住盈利的单子,让利润奔跑。而框架效应造成的对确定性收益的偏爱正是交易者的大敌。风险提示:以上仅代表个人观点/仅供参考,不作为投资建议/买卖方向。
所谓归因偏差,即做一件事,成功了就认为是自己能力强,而失败了,就怪外部因素或者说运气不好。归因偏差在交易中只有负面作用,而且这种现象并不少见,就比如美国非农数据,奇表现出乎所有人意料地好,所有的分析师预期都错了。因此,笔者看到不少亏钱的人就开始疯狂指责分析师。韭菜最大的特点就是在牛市赚钱的时候,以为自己很厉害,而到了熊市大亏时,就开始骂庄家,骂经济形势,就是唯独不怪自己。实际上,投资决策是每个交易者自己做的,亏损了最大的责任在于自己,可能是你收集信息有偏差,也可能是你理解信息不到位,甚至投资操作不理智等等。真正的高手都是不断地完善自己,而不会浪费时间去抱怨他人。风险提示:以上仅代表个人观点/仅
很多交易者潜意识里把投资和交易等同于“赌博”,都想着轻轻松松每年赚个50%甚至100%以上的收益。然而,就算是巴菲特或者索罗斯那样的人,平均下来一年的收益不过20%多。这就是典型的缺乏认知的表现。做交易,只有做到对市场、对未来、对自己有明确的认知,才能够不断克服人性的弱点,最终才能做到稳定盈利。很大一部分人在交易中只能赚小钱或者在亏钱的道路上越陷越深,便是踩了认知偏见的坑风险提示:以上仅代表个人观点/仅供参考,不作为投资建议/买卖方向。
止损方法一般可以分为三类:固定止损、跟踪止损和条件止损。无论你使用何种方法,只要按照自己的规划执行,磨合出属于自己的最优策略,止损这道坎你算是迈过去了。什么是止盈?止盈位你怎么设置的?如果你一直止盈一直止盈,恭喜你,这个坎你是过不去了。止盈的的核心是什么?那就是不止盈。学会不止盈才能过得了止盈这一关!为什么必须学会不止盈才算懂得止盈?在我们刚刚接触交易时,学习各种各样的理论和概率,其中有一条是:截断亏损,让盈利奔跑。很多年以前,我们以为自己理解了这个概念,很多年以后,我们又以为自己真的理解了这个概念,在你继续“面壁”很久之后,突然间有一天顿悟,原来如此!怎么理解这个“原来如此”?在你开悟之前,
市场中很多的投资者对于止损点设置是非常随意的,觉得自己承受多大的风险,就在风险位置内设置止损点,也有操作者不设置止损点,随便操作,这种不负责任的做法,只会让你的交易变得更加混乱。有一天,你突然清醒了,即使市场有再大的暴跌,你也不会很害怕,你明确的知道你再也不会被深套或者短期内爆仓了。恭喜你,通过了!跨过这个障碍后,你很快就会发现你仍然在赔钱,但这种损失变得很正常,权益曲线低头向下45度角。过了这个坎之后,你很快就会发现,你依然亏损,但是亏损变得有规律,权益曲线低头向下45度角,那是一种作死的节奏啊,你甚至可以从曲线上推测自己会在什么时候死掉。这是一种死气沉沉的节奏。你甚至可以从曲线上推断出你什
很多期货投资者都面临着近一半的损失,直到那个时候才开始到处问怎么做,后悔没有及时止损。但遗憾的是,世界上没有治疗遗憾的药。有时止损设置过大,触及后会造成较大的损失,这时大部分人会非常沮丧,尤其是连续止损后,导致内心崩溃。但止损设定小,非常容易触发,原有的市场判断并未有错,虚晃一枪,市场又回归到了原有方向,这会导致我们错过市场。期货止损不仅是一种技术,而且是一种健全投资理念不可缺少的一部分,它涉及到投资者的方方面面,体现了投资者的许多特点,包括个性风险提示:以上仅代表个人观点/仅供参考,不作为投资建议/买卖方向。
风险这东西,你不去注意它的时候,它就会自己找上门来。我想这句话,各位交易员应该很有感触吧。爆仓这种事情的发生,我认为往往就是把自己的风险敞口扩大到一个不合理的水平。若是无意为之,说明你自己考虑不周;若是有意为之,说明你的赌徒心理在控制着你的交易思路。这两点应该都是非常致命的。我想,每一次的爆仓,都会深刻的加深你对风险的理解,当然这建立在你有认真去思考自己所犯下的错误。其次成功的道路上满是荆棘很少人天生就是属于市场,所以要成功,你一定得改变。情绪会让人追涨杀跌,所以得去控制它;人性不愿意让人轻易认赔实现损失,所以你得习惯认赔的感觉;人性也不愿意让人将现有利润放弃拿来加码,所以得克服此处短视近利的
曾国藩说:“凡成大事,人谋居半,天意居半。”至于天意的那一部分,我们无能为力;我们能够做的,就是紧紧地把握好人谋。有的人,一旦经历失败,便会不断地抱怨上天不公平,这是无济于事的。短暂的抱怨,可以发泄一下心中的不良情绪;但是如果沉溺于抱怨之中,就会被抱怨所吞噬,最后虚度光阴。真正的强者,不一定是成功者,但必定是那些屡败屡战者。他们虽经历失败,但是从不气馁,依然能够一次次地发起冲锋。他们经历过失败,并不是经历过就罢了。他们会把每一次失败,当作自己成长的养料,不断的去分析失败的原因,不断地去分析自己的不足,在一次又一次的失败中,他们积累了越来越多的经验。直到有一天,他们发现,他们所拥有的经验,已经足
反思内容有什么在不同阶段,交易者反思的重点及关注的内容是不同的。一般来说,交易者反思能力的发展分为三个阶段:技术的合理性阶,实际行动阶段,批判性反思阶段。新手型交易者主要进行交易工具和交易技能的反思,适应型交易者更多地进行交易策略的反思,成熟型交易者进行交易理念的反思,专家型交易者则进行交易思路创新的反思。根据相关人士对交易者的研究统计表明:反思型交易者对交易技能的反思最多,交易策略的反思次之;交易理念的反思占第三;交易创新的反思最少。可见交易者反思存在着一定的梯度,随着反思的逐步深入,反思内容也将逐步深入。反思仍需要外部的引导,无论是交易技能、交易理念理念都很难通过简单的复制性培训进行,而更