期权是一个合约众多的品种,很多投资者,特别是新手看到股指期权的合约不同的价格和行权价更是无从下手,如下图所示就是沪深300股指期权四月份的合约,是不是看的有点懵?别着急!今天期权酱小编就来介绍下关于股指期权的合约应该怎么选择,我们就用最简单易懂的方式来理解。从期权本身特性来看,远月跟近月,这两类期权各有优劣:近月期权的权利金便宜,构建成本低,但时间价值衰减迅速,期权有效期限短,如果在有效期内没能赚取利润,权利金将很快消失殆尽,交易以失败告终。然而,远月期权高昂的权利金常常使投资者望而却步,这是其最大劣势,但其时间价值衰减速率低,在盘整行情下较短期期权忍受力更强,并且长期期权有效期长,间接提高了
投资50ETF期权时,特别是新手小白需要了解和控制风险是非常重要的第一步的。期权交易虽然提供了高收益的潜力,但同时也带来了相应的风险。以下是期权酱小编对50ETF期权交易中风险把控和稳定收益的简化说明:1.权利金风险权利金是期权交易的成本。买方支付权利金以获得未来的交易权利,而卖方则收取权利金并承担履行合约的义务。权利金的价格会随着市场情况波动,如果买方在价格较低时购买期权,然后在价格较高时卖出,可以获得利润;反之则会产生亏损。需要注意的是,作为买方,你的最大损失限于已支付的权利金。2.杠杆风险期权交易具有杠杆效应,意味着你可以用较少的资金控制更大的资产。这虽然可以放大收益,但同样也会放大亏损
股指期货是中金所推出一组指数类期货合约,今天衍生股指君主要介绍下沪深300(IF)、上证50(IH)和中证500(IC)这三个比较活跃的指数期货合约。中金所,全称是中国金融期货交易所,是负责股指期货交易的正规交易所。它成立于2006年,由几个中国的大交易所(上海证券交易所,深圳证券交易所,上海期货交易所,大连商品期货交易所,郑州商品期货交易所)共同出资建立,目的是为了给投资者提供更多的金融工具,让他们可以对冲风险或者进行投机。首先介绍品种,再讲如何交易,第一个,沪深300指数的股指期货沪深300指数是由上海和深圳证券市场中市值大、流动性好的300只A股作为样本编制而成的成份股指数,具有良好的市
股指期货合约的价格主要是通过开盘集合竞价、开市后的连续竞价交易和新上市合约的挂盘基准价由交易所确定这三种方式形成的。开盘集合竞价开盘集合竞价是指在开盘前的规定时间内接受买卖申报一次性集中撮合的竞价方式。在我国,股票交易开盘时也有集合竞价,但与股指期货开盘集合竞价是有差异的。比如从集合竞价时间上来看,上海股市每个交易日的9:15至9:25为开盘集合竞价时间,开市期间停牌并复牌的证券除外。深圳股市除上以外,在14:57至15:00为收盘集合竞价时间。股指期货开盘集合竞价在交易日开市前5分钟内进行,也就是9:25~9:30。其中,前4分钟为买、卖指令申报时间,后1分钟为集合竞价撮合时间。集合竞价期间
期权的“一手”其实就是一份期权合约,我们购买其中一张合约的成本是最新价格*10000,也就说购买一张期权合约成本大致在几十、几百到几千元之间。如下图所示:已经将所有不同价位的期权合约做了个区分。期权为什么分为那么多价格的合约?主要是因为市场上不同的投资者对未来价格的预期不同,有的人认为价格会大涨,有的人认为价格会大跌,还有的人认为价格变动不会太大。所以,就设计了这么多不同行权价格的合约,来满足不同投资者的需求。期权合约可以分为三类:实值、平值和虚值。1.平值合约:这就像是“彩票”上的行权价格正好等于50ETF的当前价格,或者是最接近50ETF当前价格的那个价格。无论是认购期权还是认沽期权,它们
期权末日轮盘,其实就是指那些快要到期的期权合约。一般来说,我们把到期前的最后一周,或者最后三天的期权称为“末日期权”。这个时期,期权的价格会因为标的资产的大幅波动而出现剧烈变动,给投资者带来高风险和高收益的机会。期权末日轮盘的特点1.时间紧迫:末日期权就像即将过期的优惠券,时间一到就失效了,所以投资者必须在有限的时间内做出决策。2.高波动性:随着到期日的临近,期权的时间价值会迅速减少,这使得期权价格对标的资产价格的波动变得更加敏感。3.低成本,高收益:因为时间价值的减少,末日期权的权利金成本通常很低,但一旦标的资产价格出现大幅波动,投资者可能会获得高额回报。4.风险巨大:如果投资者判断错误,或
今天小编来介绍下关于期权的手续费,期权交易涉及的成本主要包括支付的权利金、交易手续费以及买卖之间的点差。主要说以下点差,在查看期权行情报价时,我们会发现期权的买入价和卖出价存在细微的差别,这个差别即为点差。尽管点差相对较小,与合约价格波动相比通常可以忽略不计。国内ETF期权手续费的收费标准通常包括以下几个方面:1.使用券商软件需要支付佣金:这是投资者在买卖ETF期权合约时需支付给券商的费用。就跟期权平台的软件一样,使用交易都是需要支付手续费的,券商的手续费一般在单边5元左右,包含了结算费和经手费,而期权平台由于无门槛的原因,手续费会贵一点,一般在单边7元左右,同样也是包含了结算费和经手费。2.
由于国内的期权品种众多,有各种板块的期权价格都是不同的,比如商品期权、ETF期权、和股指期权,比如一个品种的期权合约价格多达几千元到几十元及几块钱都可以买入。期权跟股票不同,一个股票标的就只有一个价格,而一个期权标的就分为实值、平值和虚值合约多个价格。期权酱小编就以目前比较热门的ETF期权来介绍,买一手期权多少钱呢?如图,是50ETF期权4月份的T型报价图,左边认购合约的最新价就是每张看涨合约的价值,右边认沽合约的最新价就是每张看跌合约的价值。比如行权价2.4000的认购期权合约是0.0588每张588元,右边的认沽期权合约则是0.0003每张3元,由于近期市场处于下行阶段,认沽期权合约加上时
股指期货是一种金融期货,其标的物为股票指数。在期货市场中,股指期货因其与股市的紧密联系而成为一种独特的交易品种。对于大型机构投资者而言,股指期货不仅可以作为投资工具,还可以在市场风险出现时通过做空股指来对冲持有的大量股票仓位,从而降低风险。股指期货是如何买卖的?一、开户准备开设股指交易账户的条件想要参与股指期货交易,投资者首先需要在期货公司开通商品期货账户,并满足以下条件:1.保持账户内有50万元人民币的可用资金,且需持续5个交易日。2.完成至少10笔真实交易,或者在模拟环境中完成20笔仿真交易,以积累必要的交易经验。3.通过期货知识测评,分数需达到80分以上,证明投资者具备必要的期货市场知识
认沽期权其实就是一种看跌的行为,通过认沽期权合约进行交易的方式。可以想象成一种特殊的“保险”。你买了这种保险,就有了一个权利,来保护你资产下跌的对冲品种,即使在未来你的资产并没有下跌,你损失的只是认沽期权行权的这份权利,最大的风险就是你购买这份认沽保险的费用。但是未来,你预判的真的如期下跌了,这份认沽期权合约就能给你带来收益,这份收益可以抚平你资产的下跌的收益,可能还有额外的收益,因为期权合约是有杠杆效应的,它的浮动会是标的资产的几倍甚至几十倍上百倍。就好比你的股票上涨一个点就赚一元钱,而认沽期权合约上涨一个点可能涨十元二十元三百元。很多小明有疑问,为什么在ETF期权里面购买认沽期权合约是要卖