套利交易指的是什么?套利交易又叫套期图利,是(期现货的)指利用不同国家或地区短期利率的差异,将资金由利率较低的国家或地区转移到利率较高的国家或地区进行投放,以从中获得利息差额收益的一种外汇交易。期货市场的套利交易是指同时买进和卖出两张不同种类的期货合约。
套期保值交易在期货市场中发挥着两个作用:其中一个是套期保值方式为投资者提供了套期保值机会。 其二,有助于扭转市场价格恢复正常水平。
套期保值交易与通常的投机交易相比具有以下特征。:
1 .低风险不同期货合同的价格差异变化远远不如绝对价格水平的变化,相应地降低了风险,特别是避免了突发事件冲击盘面的风险。
2 .大资金容易出入。 套利交易可以提取很大的资金,因为是双边持仓,主力机构很难迫使套利交易者切断仓库。
3 .长期稳定的获得利率。 因为套期保值交易的收益没有单边投机大,同时套期保值交易利用市场不合理的价格差异关系进行操作。
在许多情况下,对冲交易具有很高的成功率,因为不合理的价格差异很快就会恢复正常。 主要套利模式有交叉套利、交叉商品套利、交叉市套利三种。
1 .跨期套利:买卖同一市场同一商品不同到期月的期货合同,利用不同到期月合同的价格差异变动获利的套利模式。 这次我们提供给大家的是大豆和天然橡胶品种的对冲。
2 .品种间套利:利用两种不同但相互关联的商品间的价格变动进行套利。 也就是说,一边购买某个商品的某个月的期货合同,一边销售另一个相互关联商品,接近于交接月的期货合同。
3 .跨市场套利:一种在购买(出售)作为一个期货市场的月份商品期货合同的同时,在另一个市场出售(购买)同样的合同,在有利时机抵消利润的方式。
套期保值的缺点:收益受到限制 对许多交易者来说对冲的最大缺点可能是潜在收益受到限制。 当然,确实如此。 如果限制交易中的风险,你通常会限制你的潜在利益。 但是最终是否选择套利交易必须权衡套利的许多优点和有限的潜在利益。