下周交易策略:面临国庆节长假,外围美联储加息风险仍将进一步冲击市场,预计股债外汇短期震荡下跌为主,中期下跌趋势有望加速,建议股指日内偏空交易,国债期货保持观望。国际金融与大宗商品:美股指:美联储本周激进加息75个基点,市场担心全球经济陷入衰退,美股市场投资者纷纷平仓离场以及买进看跌期权成交量进一步攀升,打压美三大指数大幅下跌,纳指两周跌幅超过10%,三大股指再创近六周新低,技术上已经步入熊市,短期、中期格局进一步震荡偏空,长期牛市也面临扭转。美元指数:在美联储加息利多以及预计年底利率升至4.4高位影响下,本周美元指数强劲上涨,已创20年来新高,美元指数突破110来到113高位,我们预计美元指数短期、中期延续加速上涨态势,长期趋势明显上涨。BDI指数:本周BDI指数延续上涨,受到铁矿石、粮食需求量大幅增加影响,本月涨幅进一步扩大,预计短线震荡偏强,中期保持低位强劲震荡格局。国际黄金:本周伦敦金银价格小幅收低,市场押注衰退令大宗商品承压,也拖累贵金属表现,预计后期延续震荡偏弱走势。国际原油:本周国际原油价格大幅下跌,预计短线中线震荡下跌为主。伦敦有色:本周伦敦有色金属小幅下跌,伦敦镍未能幸免,结束反弹行情转入下跌,预计短线以及中期基本金属震荡下跌。CME农产品:本周豆类强势震荡,美棉大幅调整,预计短线以及中期震荡为主。
国内金融期货:本周人民币大幅下跌,在美元指数强劲攀升下已跌破7.10支撑,进一步走弱,离岸、在岸市场加速下跌。本周股指期货全线下跌,中证1000再创上市以来新低。国债期货本周高位震荡,震荡重心小幅下移,预计短期震荡偏弱,中期高位强势震荡。
国内大宗商品期货:本周大宗商品期货除个别品种小幅上涨外,其他品种跟随股债以及汇率震荡大跌,美联储加息风险外溢明显冲击国内大宗商品期货。本周原油以及有色金属震荡下跌,黑色系弱势反弹,炉料端相对坚挺,支持螺卷小幅收高。有色金属本周全线下跌,沪镍在上周大幅反弹之后,本周跟随基本金属震荡收低。农产品油粕分化明显,三大油脂小幅震荡下跌,而豆粕以及菜粕受到外盘豆类强劲上涨带动,本周一度大幅走高,下半周小幅震荡回落。生猪本周大幅震荡调整,果品苹果以及红枣期货大幅下跌,花生则在预计减产利好下大幅震荡走强。能化板块本周跟随原油走势小幅震荡下跌,聚烯烃、芳烃以及煤化工甲醇、纯碱小幅震荡下跌,油气LPG以及沥青、燃料油均小幅下跌。软商品棉花本周大幅震荡下跌,前期低点13500岌岌可危。天胶本周冲高回落,难以独立其他大宗商品震荡走强。贵金属黄金以及白银本周小幅弱势下跌,跟随整体大宗商品下跌。
下周交易策略:1)面临国庆节长假,外围美联储加息风险仍将进一步冲击市场,预计股债外汇短期震荡下跌为主,中期下跌趋势有望加速,建议股指日内偏空交易,国债期货保持观望;(2)大宗商品短线区域震荡偏空为主,建议工业品短线空单继续持有或者买进虚值看跌期权,原油后市仍有望进一步震荡下跌,建议节日期间持有买进虚值看跌期权。套利方面,农产品卖油买粕套利继续持有,黑色系套利头寸全部了结。