品种:原油
【品种观点】
油价冲高回落,欧佩克+同意9月增产10万桶/日,市场对增产的担忧落地,令油价上涨,但美国上周原油和汽油库存因需求放缓而意外增加,最终压低油价,预计近期油价仍然为震荡走势。
【操作建议】
暂时观望
品种:贵金属期货
【品种观点】
前一交易日期间,欧美数据显示,欧元区6月PPI年率高达35.8%,高于预期值和前值,显示其通胀仍处于历史高位区间,另一方面,美国7月ISM非制造业PMI为56.7,高于预期值和前值,同时,日本疫情单日新增确诊达到24.983万人,创自疫情爆发以来的新高水平,引发金融市场担忧,欧美股市整体收涨,美10年期国债收益率微跌至2.7190%,美元指数微跌106.40美元附近,贵金属价格微弱反弹,短期波动率水平代付回落,COMEX金价微幅收涨0.3426%,COMEX银价微幅收涨0.8008%,COMEX金、银价差比率收敛至89.1091,建议前期已介入短线多COMEX银价波动率套利策略的投资者完成剩余持仓的全部获利了结,后市建议继续关注美联储货币政策预期、中美关系预期,金融市场风险偏好变化以及贵金属市场持仓结构变化。
【多空方向】
弱势震荡。
品种:螺纹
【品种观点】
昨日多空双方大幅减仓,多单减仓更明显。国常会部署进一步扩需求举措,推动有效投资和增加消费,宏观调节仍在加速或者效果开始显现。发改委表示下半年继续压减粗钢产量,严禁新增钢铁产能。短流程企业继续有复产现象,关注供应端边际变化。中期需求如果回暖可能利好钢价。
【操作建议】
震荡,中期需求回暖或利好钢价
【多空方向】
中期震荡偏强
品种:铁矿石
【品种观点】
个别高炉出现复产建议密切关注,钢企复产预期较为强烈,钢厂进口铁矿石库存降至历史低位,后期可能有补库需求推升矿价。中长期来看,发改委表示继续压减粗钢产量,矿山要完成年内目标,下半年发货量将比上半年大幅增加。矿价呈震荡偏弱格局,不排除阶段性供需紧张。
【操作建议】
短线震荡,中线偏弱
【多空方向】
中长期震荡偏空
品种:镍
【品种观点】
上一交易日,沪镍主力2209合约日间窄幅震荡,收于172900元/吨,下跌290元/吨,跌幅0.17%;伦镍日间窄幅震荡,收于22590美元/吨,上涨98美元/吨,增幅0.44%。现货方面,日内盘面价格呈现窄幅震荡走势,金川出场升水再度下跌,市场现货升水均有下调,部分贸易商有持08合约进行交割计划,另一方面,由于价格下跌配合升水下行,部分贸易商有低价收购意愿,日内市场整体成交较之前有一定好转。镍矿方面,当前镍铁价格于1280-1300元/镍维稳运行,国内工厂仍使用前期高价原料,成本较高,下游订单仍未有起色,工厂8月继续执行减停产计划;矿价由于持续下跌,FOB临近开采成本,矿山出货意愿大幅下降。
【操作建议】
波段交易
【多空方向】
宽幅震荡
品种:焦炭
【品种观点】
产地提涨风声渐起,钢厂高炉复产提振市场情绪。焦企开工正常,部分利润好转企业有意提产。上游炼焦煤价格稳中偏强。综合判断,预计期价震荡走势,9月合约3000一线较强压制。
【操作建议】
地缘政治影响,短期波动较大,建议空仓等待时机。
【多空方向】
震荡
品种:焦煤
【品种观点】
市场情绪好转,下游和贸易商拿货较前期明显好转。蒙煤报价提高,进口通关有望进一步增加。竞拍市场好转。夜盘期价下跌,期现价差收窄。综合判断,预计期价震荡走势。
【操作建议】
建议空仓等待时机。
【多空方向】
震荡
品种:棉花
【品种观点】
美棉小幅下跌,美元走强和周边商品下跌带来压力。郑棉偏弱振荡,短期期价下探前低支撑,短线继续观察下方支撑情况。
【操作建议】
如破位下行,可适量短空跟进。
【多空方向】
振荡偏弱
品种:白糖
【品种观点】
ICE原糖小幅收涨,巴西干旱对糖市构成一定支撑,但原油大跌拖累期价。郑糖大幅下跌,期价已跌跌前期低点的支撑位,整体呈现振荡下行趋势。
【操作建议】
观望。
【多空方向】振荡下行
品种:橡胶、20号胶
【品种观点】
国内外新胶大量入市,终端需求延续疲软状态,但临近传统旺季金九银十,中长期需求端存在偏强预期,预计盘面短期仍将维持区间震荡,中长期震荡区间不断上移的可能性较大。
【操作建议】
中长线逢低布局多单
【多空方向】
震荡
品种:玉米
【品种观点】
国内现货稳定运行,期货盘面上涨承压,短线维持窄幅震荡。
【操作建议】
2301合约前期剩余多单继续持有,关注2740-2750压力位能否有效突破。
【多空方向】
振荡
品种:生猪
【品种观点】
今日早间猪价北弱南强,东北跌0.2元/公斤在20.4-20.6元/公斤,河南跌0.3元/公斤在21-21.2元/公斤,山东跌0.3元/公斤在21.2-21.4元/公斤,四川稳定在22-22.4元/公斤,广东涨0.2元/公斤在23.6-24.2元/公斤;期货盘面维持三角形区间整理,等待区间突破。
【操作建议】
2301合约进入21600-22500区间运行,前期剩余多单谨慎持有,建议跌破21800离场;震荡区间内多看少动,等待区间突破后的交易机会。
【多空方向】
振荡
【格林大华期货研究所】
期市有风险,入市需谨慎。本文内容均来自于格林大华期货研究所,观点仅供参考